🤓 Рекордная секьюритизация: Сбер собирает заявки на облигации до 75 млрд рублей

Сбор заявок продлится до 10 ноября, техразмещение намечено на 11 ноября. Это седьмая и заключительная сделка банка в 2026 году.

Разбор параметров выпуска:

➖ Структура: Всего предусмотрено до четырёх траншей. Младший транш в размере 20% Сбер полностью выкупит на баланс, доведя общий объем сделки до 94 млрд рублей.

➖ Транши АР1 и АР2: Для финансовых институтов, корпоративных клиентов и SberPrivate Banking. Объем — до 13 млрд рублей, ориентиры доходности — 15,99% и 16,59% годовых.

➖ Транш АС: До 62 млрд рублей с гибким графиком и более длительным сроком для всех инвесторов. Ориентир доходности — 17,15% годовых (купон — 16,00%).

➖ Надёжность: По старшим траншам ожидается рейтинг AAA.sf от АКРА и «Эксперт РА». Ликвидность на вторичном рынке поддержит Сбер в качестве маркет-мейкера.

Ранее банк уже проводил аналогичные размещения в марте (~41 млрд рублей), июле (71,8 млрд рублей) и сентябре (79,1 млрд рублей).

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

@IF_Bonds