Инвестиции в Облигации и Краудлендинг

Месяц назад решил протестировать платформу ПЛИП.РФ и вложил тестовые 10 000 рублей. Сегодня зашел в личный кабинет, так как подошел день выплат.

По факту в личном кабинете отображаются такие цифры: процентный доход составил 157,95 ₽, текущая доходность указана на уровне 21,35% годовых. На балансе сейчас 211,67 ₽ (с учетом частичного возврата основного капитала).

Платформа работает по принципу амортизации долга — часть тела инвестиций возвращается вместе с процентами. Планирую понаблюдать, как сработает реинвестирование этих остатков на более длинном горизонте.

Напоминаю, это не является ИИ рекомендацией, что краудлендинг и подобные инвестиции всегда сопряжены с высоким риском потери средств, это не банковский вклад. Кто-то из подписчиков уже пользовался этой или аналогичными площадками? Поделитесь опытом.

📢 Анонс новых облигаций: что выбрать инвестору?

В ближайшие недели на рынок выйдут новые выпуски облигаций. Мы собрали их в одну таблицу, чтобы вам было проще разобраться.

Эмитент Дата размещения Купон Срок/Опции Рейтинг Объем
Европлан 🇷🇺 26 октября 14,90% (фикс.) 2,8 года AA 10 млрд ₽
Цифра Брокер 🇺🇸 26 октября 9,50% (фикс.) Колл через 1 или 2 года BBB 15 млн $
Воксис 🇷🇺 26 октября 2,15% (фикс.) 2 года BBB+ 500 млн ₽
СФО Совком взыскание 🇷🇺 26 октября 17,25% (фикс.) Колл через 2 года / 5 лет — 1,4 млрд ₽
АгроНэкст 🇷🇺 27 октября КС + 2,75% (плавающий) Пут через 2 года / 5 лет AA– 5 млрд ₽
Борец Капитал 🇷🇺 29 октября 18,40% (фикс.) 2 года A– 1 млрд ₽
Борец Капитал 🇷🇺 29 октября КС + 4,00% (плавающий) 2 года A– 1 млрд ₽
ВТБ Лизинг 🇷🇺 29 октября 15,75% (фикс.) 1,6 года AA 5 млрд ₽
МСК Мобайл 🇷🇺 29 октября 27,00% (фикс.) 3 года B 100 млн ₽
Экономива 🇷🇺 октябрь 18,00% (фикс.) 3 года A+ 1,5 млрд ₽
Экономива 🇷🇺 октябрь КС + 3,75% (плавающий) 3 года A+ 1,5 млрд ₽
Югк 🇨🇳 3 ноября 9,90% (фикс.) 1,5 года AA в юанях
Нижегородская обл. 🇷🇺 10 ноября Флоатер (плавающий) 3 года А 20 млрд ₽

Что означают значки и сокращения:

⚙️ КС — купонный спред к ключевой ставке ЦБ РФ. Доходность будет меняться вслед за рынком.
🏷️ АМОР — амортизация долга (номинал гасится частями).
🤝 Пут — право инвестора досрочно продать бумагу эмитенту.
📞 Колл — право эмитента выкупить бумаги раньше срока.
Не является ИИ рекомендацией.
✍️ Какой из этих выпусков вас интересует больше всего для покупки? Напишите в комментариях! Я сделаю подробный разбор доходности и рисков.
#Облигации #Инвестиции

📌 Анализ проспекта облигаций ПАО «ЮГК»

ПАО «Южуралзолото Группа Компаний» — одна из крупнейших золотодобывающих компаний России — планирует выпуск биржевых облигаций в китайских юанях (CNY).

Ключевые параметры выпуска:

· Эмитент: Публичное акционерное общество «ЮГК».
· Обеспечение: публичная безотзывная оферта ООО «Соврудник».
· Кредитный рейтинг эмитента: AA-(RU) / Стабильный (АКРА), ruAA / Развивающийся (Эксперт РА) .
· Вид облигаций: ожидается регистрация биржевых облигаций, доступных для приобретения квалифицированными инвесторами (в то время как по данным СМИ выпуск может быть доступен и неквалифицированным инвесторам) .
· Планируемый объем: будет определен позднее.
· Номинал: 1 000 CNY.
· Цена размещения: 100% от номинала.
· Срок обращения: 1,5 года (540 дней).
· Купон: фиксированный, 18 купонных периодов длительностью 30 дней; ориентир ставки купона — не выше 9,90% годовых.
· Расчёты при первичном размещении: по выбору инвестора в юанях или рублях по официальному курсу ЦБ на дату сделки.

Важные детали (актуальные даты):

· Дата сбора заявок: предполагается 03 ноября 2026 г.
· Дата проведения расчетов: предполагается 06 ноября 2026 г.

Финансовые показатели ЮГК за 2025 год:
Выручка выросла на 43,4% (108,8 млрд руб.), EBITDA увеличилась на 23,9% (42,6 млрд руб.), рентабельность по EBITDA составила 39,2%. Чистая прибыль возросла на 81,2% (16 млрд руб.)

Этот материал подготовлен исключительно в ознакомительных целях и не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
#Облигации #Инвестиции

Разбор выпуска облигаций ООО «Цифра брокер» серии П02-01

Друзья, делюсь разбором параметров предстоящего выпуска. Это не инвестиционная рекомендация, а анализ цифр и структуры инструмента.

Ключевые параметры:

· Эмитент: ООО «Цифра брокер»
· Рейтинг: ruBBB, прогноз «Стабильный» (Эксперт РА)
· Объём: не менее $15 000 000
· Номинал: $100
· Срок: 3,5 года (1260 дней)
· Купон: фиксированный, ориентир — не выше 9,50% годовых (YTC ≤ 9,83%)
· Купонный период: 90 дней
· Размещение: букбилдинг, открытая подписка
· Даты: сбор заявок — 26.10.2026, старт размещения — 29.10.2026
· Листинг: ПАО Московская Биржа, ожидается 3-й уровень списка
· Call-опцион: возможен на 4-м и 8-м купонных периодах
· Расчёты: в рублях по курсу ЦБ РФ
· Мин. заявка: от 1 400 000 руб.
· Для физлиц: доступно неквалифицированным инвесторам после тестирования (192-ФЗ)

Что это значит на практике. Выпуск ориентирован на широкий круг инвесторов, включая частных лиц, но порог входа высокий. Валютный номинал при рублёвых расчётах добавляет валютный риск: доходность зависит от курса USD/RUB на даты выплат. Call-опцион даёт эмитенту право досрочного выкупа — это снижает предсказуемость срока владения. Рейтинг ruBBB говорит о среднем уровне кредитоспособности: риск выше, чем у бумаг уровня ruAA и выше, но ниже, чем у ВДО.

Дополнительно из открытых источников. Программа серии П02 (рег. № 4-00430-R-002P-02E от 18.02.2022) позволяет выпускать отдельные выпуски в рамках лимита — стандартная практика для гибкости привлечения средств. Депозитарий — НКО АО НРД, стандарт для российского рынка. Организаторы — АО «АЛЬФА-БАНК» и ООО «Цифра брокер» — усиливают доверие к размещению. Представитель владельцев облигаций (ООО «Л Си Пи Инвестор Сервисез») — дополнительный механизм защиты интересов инвесторов при дефолте или реструктуризации.

На что обратить внимание:

· Валютный риск из-за расчётов в рублях по курсу ЦБ
· Возможность досрочного выкупа эмитентом
· Уровень рейтинга и прогноз
· Структура денежных потоков эмитента (отчётность на e-disclosure .ru)
Не является ИИ рекомендацией.

А вы как относитесь к облигациям с валютным номиналом и рублёвыми выплатами? Делитесь в комментариях!
#Облигации #Инвестиции