Invest2Good

"А что если криптовалюту завтра отменят? Я вообще не понимаю, что это такое и как она работает"

Если у вас примерно такие мысли, то вы не одни.
Но важный момент: крипторынок - это давно не только Bitcoin, Ethereum и графики.

Здесь уже есть большие экосистемы, инфраструктурные проекты, комиссии, стейкинг, токенизация активов и вполне понятная экономика.

Поэтому у нас на канале теперь
КРИПТОСРЕДА

Каждую среду будем разбирать по одному крупному проекту:
- что он делает,
зачем вообще нужен,
- откуда там берётся ценность,
- почему у него такая капитализация
- и что в нём может быть интересно инвестору.

Если вы новичок в этом деле, то постепенно соберёте понятную картину рынка и перестанете воспринимать крипту как что-то слишком сложное.

Если уже покупали крипту и знаете базу, будем смотреть глубже: не только на цену, но и на экономику проекта, его место на рынке и причины, по которым капитал вообще туда приходит.

То есть задача не в том, чтобы каждую среду находить новую монету на покупку.
👉️️Задача научиться отличать просто популярный токен от проекта, в котором действительно есть что анализировать.

На следующей неделе начнём прямо с биткойна.
А пока напоминаем, почему вообще стоит добавлять криптовалюту в портфель как отдельный инструмент диверсификации, если вы этого ещё не сделали.

−15% в портфеле. Что будете делать?

Что делать, если рынок вырос, обсудили тут.

А теперь продолжаем проверять финансовую логику, но уже при падении.

Представим две ситуации.

➡️ Ситуация А.
Рынок целиком падает на 15% на фоне внешнего шока. Вместе с ним падает и ваша акция.

При этом у самой компании ничего критичного не произошло: финансовые результаты нормальные, долговая нагрузка не выросла, инвестиционная идея сохраняется.

➡️ Ситуация Б.
Рынок почти не изменился, а ваша акция падает на те же 15%.

Но здесь уже есть причина: компания опубликовала слабую отчётность, прибыль снизилась, долг вырос, а прогноз менеджмента ухудшился.

Цифра в приложении одинаковая −15%.

А вот действия инвестора могут быть совершенно разными. Проголосуйте, пожалуйста. Такая рефлексия помогает понять, на сколько вы уверены в своей стратегии.👇👇👇

ДАЙДЖЕСТ НОВОСТЕЙ
Что происходило с деньгами 19–26 октября и что это меняет для инвестора

🏦 Главное событие недели: ЦБ снова оставил ставку 14%

23 октября Банк России сохранил ставку без изменений и одновременно дал понять: быстро дешёвых денег не будет. Среднюю ставку на 2027 год ЦБ теперь ждёт в диапазоне 12,5–13,5%, а инфляцию по итогам этого года 7,1–7,6%.

Что это значит: высокие ставки по вкладам и денежному рынку сохранятся дольше. А в облигациях уже не стоит рассчитывать на быстрый рост цен только потому, что «ЦБ скоро начнёт резко снижать ставку».

📈 Акции почти дошли до 2500

За неделю индекс Мосбиржи прибавил 0,77% , до 2469 пунктов, а сегодня днём остаётся примерно там же. В лидерах были Интер РАО, Газпром, Positive Technologies и X5.

Что это значит: рынок уже сильно оторвался от осенних минимумов. Сейчас гораздо важнее выбирать отдельные сильные компании, чем просто покупать весь рынок после роста.

🛡 Облигации оттолкнулись от минимумов, но расслабляться рано

Перед заседанием ЦБ рынок ОФЗ действительно ожил: инвесторы ожидали сохранения ставки, а фьючерс на ключевую ставку практически ровно показывал 14%. (про фьючерс рассказывали в ТГ здесь, в Максе тут)

Теперь решение известно.
Практический смысл: если фиксировать высокую доходность в облигациях, то логичнее делать это постепенно, а не ставить на быстрый разворот всего долгового рынка.

💵 Доллар опустился к 80,5 руб

Ещё 17 октября доллар стоил 83,62 рубля, а официальный курс на 24 октября уже 80,54.

Во многом рублю помог налоговый период, когда экспортёрам нужны рубли и они активнее продают валюту.

Что это значит: для тех, кому валютная часть портфеля нужна на долгий срок, нынешние уровни заметно интереснее, чем покупки после скачков к 85–86. Но налоговая поддержка рубля не вечная.

🛢 Нефть остаётся очень дорогой

Brent в пятницу закрылась на $116,72 за баррель, прибавив за неделю около 6%. Сегодня немного откатывается, примерно к $114–115.

Для российских нефтяников это сильная поддержка. Но одновременно дорогая нефть усиливает мировой инфляционный риск, а значит, мешает ставкам быстро снижаться.

🪙 Золото и серебро сильно скорректировались

Золото на прошлой неделе опускалось ниже $4000, сегодня вернулось примерно к $4014. Серебро тоже остаётся около годовых минимумов.

Что это значит: спекулятивный перегрев заметно ушёл. Для защитной части портфеля такие уровни выглядят уже совсем иначе, чем покупки после вертикального ралли.

💰 Коротко про Bitcoin

Bitcoin сегодня держится около $80,4 тыс. Перед решением ФРС инвесторы снова сокращают риск.

Главное за неделю: рынок акций всё ещё силён, но решение ЦБ напомнило, что высокая стоимость денег остаётся с нами надолго.

Поэтому сейчас имеет смысл смотреть не просто на то, что выросло или упало, а на роль каждого актива:
акции - для роста, облигации и денежный рынок - для доходности, валюта и металлы - для защиты.

💰 Идеальные деньги - это когда самих денег как будто нет.

Звучит странно? А ведь именно в этом направлении они развиваются уже тысячи лет.

🖱Посмотрите на картинку. Это скриншот из сегодняшнего эфира в Клубе Инвест Аристократ по системе ТРИЗ.
• Писали о ней в ТГ
• В Максе

Когда-то расплачивались шкурами животных, потом металлическими слитками, монетами, бумажными купюрами. Сегодня мы спокойно обходимся без наличных, а на сцену вышли цифровые валюты.

В теории ТРИЗ (решение изобретательских задач)
есть такой принцип: идеальная система - это когда самого объекта нет, а его полезная функция сохраняется.

С деньгами получается почти буквально!

Нам ведь, по большому счёту, не нужны сами бумажки, монеты или даже банковские карты.

Нам нужно хранить деньги, расплачиваться, переводить их друг другу и управлять своим капиталом.
Желательно быстро, дёшево и без лишних посредников.

И цифровые технологии постепенно приближают нас к этому идеалу.
Но есть один интересный нюанс ☝️

Чем меньше у денег физической формы, тем важнее становится вопрос: а кто на самом деле ими управляет?
Банк? Государство? Владелец криптокошелька?

Ведь удобство и свобода распоряжаться собственными деньгами - не всегда одно и то же.
И получается, что эволюция денег ещё далеко не закончена.

А может, идеальные деньги - это вообще те, которые сами зарабатывают новые деньги?..

14% или почему одного рынка нам мало

ЦБ сегодня снова оставил ключевую ставку на уровне 14%.

В июле её снизили с 14,25% до 14% и всё, дальше пауза.

Причина тоже вполне понятна: инфляционное давление остаётся высоким, ожидания повышенные, а сама экономика, по формулировке ЦБ, растёт умеренными темпами. 💅

То есть быстрого возвращения к дешёвым деньгам пока не происходит.

И вот ясно, почему мы в Invest2Good так много говорим о диверсификации не только внутри портфеля, но и между рынками.

Совершенно точно не собираемся отказываться от фондового рынка.
Но ждать годами, пока он войдёт в идеальную фазу, тоже не хочется.

Поэтому большая часть нашей команды потихоньку изучает криптовалютный рынок и параллельно использует алгоритмические стратегии.

⏺ У кого-то максимально спокойные и консервативные варианты.
⏺У кого-то более агрессивные и высокодоходные.

И вот на этой неделе мы наконец начали собирать то, что давно хотели сделать - единый агрегатор таких алгоритмов.

Не просто список типа вот этот робот дал столько процентов, а нормальную систему сравнения:

🔵как именно работает стратегия
🔵 за счёт чего получается доходность
🔵 какая была максимальная просадка
🔵 насколько результат стабилен
🔵 какие риски есть у самого алгоритма и инфраструктуры
🔵 для какого капитала и риск-профиля он вообще подходит

Каждый инструмент будет получать оценку минимум от трёх наших экспертов по разным критериям.

Потому что задача не в том, чтобы человек умел сам торговать на криптобирже. Наоборот, если алгоритм уже делает торговую часть за нас, инвестору важнее
понимать, куда он подключает деньги, какой риск принимает и соответствует ли потенциальная доходность этому риску.

Вот это для нас и есть логика «два рынка - один капитал».

Фондовый рынок остаётся фундаментом.

Но капитал не обязан ждать, пока только один рынок создаст подходящие условия, чтобы мы продолжали получать пассивный доход.

🤔В ближайшие недели крипторынок может стать сильно веселее

🗳️3 ноября в США проходят промежуточные выборы в Конгресс: переизбирается вся Палата представителей и примерно треть Сената. А значит, может измениться расклад сил в органе, который принимает законы. Сейчас у республиканцев небольшое большинство в обеих палатах.

И для крипты это неожиданно важно. Почему?

Потому что американцы до сих пор не договорились, по каким окончательным правилам должен жить крипторынок.

CLARITY Act, который должен был создать более понятную систему регулирования, в Сенате не прошёл (на эфире в сентябре обсуждали на 7-ой минуте). Теперь многое будет зависеть уже от того, каким окажется новый состав Конгресса.

При этом криптоиндустрия сама очень активно участвует в этих выборах: связанные с ней политические фонды вложили в нынешний электоральный цикл сотни миллионов долларов. То есть для отрасли результат действительно имеет значение.

Что это значит для нас, инвесторов?

До выборов рынок может прилично потрясти.

Рынку придётся постоянно переоценивать сразу несколько вещей:
• кто будет контролировать Конгресс,
• что будет с регулированием крипты,
• как изменятся ожидания бизнеса и крупных инвесторов,
• и насколько свободно нынешняя администрация сможет проводить свою экономическую политику после выборов.

Если баланс сил в Конгрессе изменится, криптокомпании могут столкнуться с более жёстким надзором и расследованиями. Если сохранится нынешняя конфигурация, законодательная повестка будет другой.

Поэтому сейчас конечно абсолютно бессмысленно гадать: биткоин после выборов будет $100 тысяч или упадёт?

Гораздо интереснее другое 👇👇👇

💡️️️️️️Перед нами тот период, когда рынок может наконец выйти из затянувшегося диапазона и дать сильное трендовое движение.

Причём сначала вполне может сходить вниз, собрать ликвидность, и только потом резко развернуться. А может двинуться сразу. И вот к этому имеет смысл готовиться.

Выборы пройдут за один день, а движение, которое они помогут запустить, мы можем потом отрабатывать ещё несколько месяцев.

🛋Удобно, когда ЛЮБОЕ движение на криптовалютном рынке оказывается выгодным. Как это можно устроить рассказывали в этом посте:
в ТГ
в Максе