Всем привет 👋

Подкосил меня какой-то вирус, и не до писанины было. Немного отошёл, и надо добить предыдущий пост.

Акции как инструмент инвестирования не всегда могут подойти для инвесторов с низким горизонтом инвестирования. Если вы пришли на биржу на годик-другой, то, наверное, не стоит сильно надеяться на акции в связи с их волатильностью. Да, может быть малый процент от капитала в акциях, но они могут вас разочаровать. А вот на длинных горизонтах акции «унизят» любой другой инструмент на фондовом рынке. Основная движуха в дивидендных акциях — это не рост цены акции, а её дивиденды. Берём Сбербанк как самого надёжного эмитента, следим за руками: в этом году Сбер заплатил 37,6 ₽ на 1 акцию, в следующем году заплатит ориентировочно 44 ₽, что от нынешней цены порядка 15% годовых. А представьте, что через 5 лет Сбер заплатит 65 ₽ на акцию — и тогда ваша доходность на вложенный капитал составит 23% и так далее. Но и цена акции в таком случае не будет стоять на месте: при дивах в 65 ₽ и в случае, если геополитика притихнет, то цена Сбера улетит с такой дивдоходностью куда-то к 600 ₽ от сегодняшних 279 ₽. Кстати, Сбер в 2014 г. платил всего 3 ₽ дивами, то есть его дивиденды выросли за 12 лет на 1100%, и стоили они в 14-м 80 с копейками ₽. То есть, вложив тогда 100к, купили бы 1250 акций и в 26-м получили бы на них 46к дивидендами, что является 46% годовых к тем 100к. Сейчас бы эти 100к превратились в 348к, это ещё без учёта реинвестирования дивидендов. С реинвестированием дивидендов обратно же в Сбер дало бы вам капитал порядка 1,5–2 миллиона. Чувствуете силу сложного процента? И ведь есть немалая вероятность, что сегодняшние 100к через 15 лет вам дадут те же 2 млн.

В 2014 г. у меня зп была порядка 50к, в 26-м зп была всего 93к, поэтому я считаю, что вложение в акции Сбера было бы лучшей инвестицией для меня. Но не единым Сбером рынок един, можно через ИИ просчитать и другие компании, как они себя вели на длинном горизонте.

Но Сбер — это чисто дивидендная история, как и Лукойл, Татнефть, РАО ЕЭС, Ленэнерго и т.д. А есть акции роста и циклические сектора. Акции роста, как правило, не платят дивы или платят, но не так много, как хотелось бы, но они деньги, которые зарабатывают, распределяют не на дивиденды, а на развитие бизнеса и тем самым увеличивают свою стоимость. Представители таких бизнесов — это Новатэк, Яндекс, Озон и т.д. Они платят дивы, но маленькие, но со временем эти компании станут слишком большими и будут платить в сотни раз больше дивидендов, чем сейчас, и цена их улетит в космос. А может и не улетит😂 — и их замонополят или отожмёт государство, хотя от этого риска никто не застрахован. Есть ещё циклические бизнесы, к примеру металлурги: у них идут циклы, когда большой спрос на металл и малый спрос на металл. Один из сильнейших металлургов — это Северсталь. Когда она платила дивы, а на минуточку, она платила ежеквартально, и цена её на тот момент доходила до 2к. Сейчас же мы внизу цикла, и Северсталь не платит дивиденды, и цена у неё 600–709 ₽, и никто её не покупает) Хотя когда начнут снова платить дивиденды, акции улетят к отметкам в 2к+, ведь за этот период «без дивидендов» компания развивается, внедряет новые технологии и увеличивает линейку продукции, а вы сами понимаете, что при окончании конфликта потребуется очень много металла на восстановление инфраструктуры.

Анализируя свои мысли, я выбрал именно акции в своём портфеле. Да, сейчас они себя чувствуют не очень хорошо, но в перспективе они дадут всеми любимые «иксы» по телу и дивидендами будут платить такие суммы, что обеспечат меня стабильностью.
Да, такой переоценки роста дивидендов в тысячи % ждать не стоит в нынешних реалиях, ведь раньше компании платили копейки не потому, что у них не было прибыли, а потому что до +/- 2012 г. компании выводили деньги в офшоры и не очень хотели делиться с миноритариями. Но сейчас позиция государства изменилась, и компании оставляют деньги внутри страны, тем более частным публичным компаниям приходится платить